Эффект от резкого скачка на мировых финансовых рынках в четверг померк: снижение прибылей китайских промышленных компаний и падение уровня потребительского доверия в США напоминают о проблемах, с которыми сталкивается мировая экономика.
Однако мировые фондовые рынки все же не вернулись к минимуму двухлетней давности, которого они достигли до того, как в среду американский индекс Dow Jones прибавил 1 000 пунктов, что связывают с рекордным уровнем праздничных продаж за несколько лет.
«Вчера был большой день для американских рынков ценных бумаг. Это породило надежды на то, что этот день станет поворотным моментом, однако намек на позитивную тенденцию не оправдал себя», – отмечает аналитик лондонского подразделения MUFG Ли Хардмен.
«Одна из причин заключается в том, что, возможно, резкий скачок был связан с восстановлением баланса в конце года, что преувеличило масштаб роста, а теперь мы вернулись к тенденции, которая наблюдалась на протяжении почти всего этого месяца», – поясняет он.
Речь идет о тенденции к ослаблению ценных бумаг, доллара США и цен на нефть на фоне укрепления спроса на такие активы-убежища, как государственные облигации, золото и японская иена.
Международный индекс MSCI потерял 0,85 процента, цена на американскую сырую нефть упала на 2,29 процента до 45,16 доллара за баррель, хотя накануне оба эти показателя продемонстрировали уверенный рост.
Отражая беспокойство потребителей по поводу экономики на фоне нестабильности фондовых рынков и частичного закрытия правительства, индекс потребительского доверия от Conference Board в декабре упал до минимального показателя за пять месяцев и оказался ниже даже самых пессимистичных прогнозов экономистов, принимавших участие в опросе Reuters.
Ранее рынки континентального Китая и Гонконга закрылись снижением после появления данных, свидетельствующих, что прибыли китайских промышленных компаний в ноябре впервые за почти три года снизились.
Опасения по поводу перспектив крупнейшей экономики мира усилил материал Reuters, в котором говорится, что Белый дом рассматривает возможность запретить американским компаниям закупать телекоммуникационное оборудование у китайских компаний Huawei и ZTE.
Это затмило позитивные новости от американского правительства о ходе торговых переговоров с Пекином, попытки замять нападки Трампа на Федеральный резерв и доклад, свидетельствующий о незначительном сокращении числа заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе.
Индекс Dow Jones Industrial Average потерял 366,52 пункта или 1,6 процента, опустившись до 22 511,93 пункта, S&P 500 потерял 42,95 пункта или 1,74 процента, опустившись до 2 424,75, а Nasdaq упал на 144,79 пункта или 2,21 процента до 6 409,56 пункта.
«Пока мы не видим изменения фундаментальных факторов. Торговый спор между США и Китаем остается самым большим неизвестным на 2019 год», – отмечает стратег онлайн-брокера FXTM Хуссейн Сайед.
Беспокойство усилилось и в Италии, где проблемному банку Banca Carige отказал в финансировании его крупнейший акционер, в связи с чем его акции упали на 12,5 процента.
Опасения по поводу проблем в мировой экономике и признаков перенасыщения рынка нефти вызвало снижение цен на сырую нефть, которые накануне прибавили 8 процентов. Облигации Федерального казначейства США также сменили динамику на противопложную после резкого падения в среду: доходность десятилетних бондов выросла до 2,7452 процента.
Другой актив-убежище, золото, прибавил 0,9 процента, достигнув отметки 1 2777,68 доллара за унцию, что близко к полугодовому максимуму.
Инвесторы также активно скупали иену, укрепив позицию этой валюты по сравнению к доллару на 0,68 процента. Позиция доллара по отношению к корзине валют торговых партнеров упала на 0,54 процента.
«Мы начинаем наблюдать, что иена восстанавливает свою позицию в качестве предпочтительного актива-убежища», – отмечает Хардмен.
